“充电桩+新能源车”类比”传统燃油车+加油站”,充电桩建设进度要与新能源车协同发展,不然会造成车桩比失衡。从成本端上看,充电设备即充电桩硬件设备的成本是充电桩的主要成本,占比在90%以上,而制造成本和人工成本占比较小,均不足5%。充电桩属于基础设施建设,随着未来10年我国新能源车行业进入高速发展阶段,充电桩需求也会随着新能车保有量增加而进入密集建设期。
2022年各省市出台政策推动新能源充电桩建设,未来车桩比将低至2:1。据中国充电联盟数据,截止2021年,我国新能源车保有量为784万辆,充电桩总数为261万座,车桩比约3:1,政策将驱动车桩比进一步下降。未来在充电枪或超充枪有望扩大市场规模。
浙江加快推进充电桩建设 市场空间超千亿
(资料图片仅供参考)
1月29日,浙江省印发加快新能源汽车产业发展行动方案。方案提出,推进新型基础设施建设。在杭州、宁波、绍兴、嘉兴、湖州等地区率先建设5G-V2X车联网,实施智慧高速公路网建设工程、城市道路智能化改造工程,支持在具备基础设施条件的路段或区域开展自动驾驶车辆道路测试。鼓励企业建设换电站,建成省级充电基础设施管理平台,推进浙里办“一键找桩”数字化应用,加快形成适度超前、快充为主、慢充为辅的充电网络。有序推进布局合理、安全高效的全省加氢网络体系建设。到2025年,累计建成公共领域充电桩10万个以上、加氢站50座。
东莞证券指出,新能源汽车渗透率持续攀升,驱动充电桩行业发展。随着近年来电动汽车市场快速发展,保有量迅速增长,电动汽车充电需求不断增大。充电桩市场规模将突破千亿元。预计到2022年新能源汽车保有量将达1221万辆,充电桩保有量将达506万台,到2025年新能源汽车保有量将增加至3224万辆,充电桩保有量将增加至1466万台。2021-2025年新增充电桩数量年均复合增长率将达44%。我们估算,2022-2025年充电桩市场规模分别达1241亿元、1347亿元、1482亿元、2045亿元。
英大证券认为,充电桩设备竞争激烈,市场空间超千亿。充电设备端的技术门槛较低,产品标准化程度较高,供应商数量多,因此市场竞争较充分。截止到2022年9月底,我国充电桩保有量已达448.8万台,参考历年车桩比值,预计到2025年充电桩保有量将达到1654万台,其中公共桩保有量将达到661.44万台,私人桩保有量将达到992万台。根据车桩增量以及充电桩单价测算,预计2023年至2025年之间,公用充电桩市场空间为1536.3亿元,私用充电桩市场空间为126.7亿元。
2023充电桩行业发展趋势分析
高压快充已成为补能技术演进新趋势,有望为充电桩行业发展带来新机遇。随着整车带电量和续航里程提升,充电便利性成为制约电动车使用体验提升的一大因素。“充电慢”依然是纯电动乘用车行业的核心痛点。从实践来看,高压快充可兼顾降低能耗、提高续航、减少重量、节省空间等优点,能够在更宽范围内实现最大功率充电,更能匹配未来快充需求。
目前,电动车根据带电量不同选择不同的电压等级,乘用车的电压范围大约为250-450V;大巴车、公交车等由于带电量高,基本电压为450-700V。在未来,随着对续航里程、充电速度要求的提高,电动车电压有望升至800V-1000V。目前基于800V高压技术平台的车型已进入量产阶段,超级充电桩的部署也在有序推进。主机厂除了与运营商合作部署充电网络外,也在积极自建充电网络。无论自建还是合作运营,高压都是重要的发展趋势。